Ключевая ставка Центробанка на сегодня

Наша команда стремится помочь вам принимать более взвешенные финансовые решения. Мы придерживаемся строгой редакционной политики. Данная статья может содержать ссылки на финансовые продукты наших партнеров. Мы открыто говорим о том, как мы зарабатываем деньги.

Ключевая ставка напрямую влияет на деловую активность населения и бизнеса, а также на денежно-кредитную политику в стране и банковском секторе. Она выполняет информационную и сигнальную роль для экономики всего государства. От чего зависит ключевая ставка Центробанка на сегодня, кто ее устанавливает, с какой периодичностью и на чем основывается, разобрался Бробанк.

Таблица изменений ключевой ставки в России с 2013 по 2020 годы

Ключевая ставка впервые установлена Банком России с 2013 года. С тех пор она постоянно меняется, в зависимости от текущего состояния экономики. Ее размер утверждают на специальных заседаниях, которые проходят в ЦБ РФ по заранее определенному графику. В 2016 году понятия «ставки рефинансирования» и «ключевой ставки» объединили, хотя первое значительно шире.

Динамика уровня ключевой (базовой) ставки в РФ с 2013 по 2020 гг. выглядит так:

Дата заседания Совета директоров в ЦБ РФ Дата вступления в силу новой ключевой ставки Принятое решение Положительная или отрицательная динамика Ключевая ставка в процентах годовых
13.09.13 13.09.13 установление 5,50
03.03.14 03.03.14 повышение +1,50 7,00
25.04.14 28.04.14 повышение +0,50 7,50
25.07.14 28.07.14 повышение +0,50 8,00
05.11.14 05.11.14 повышение +0,50 9,50
11.12.14 12.12.14 повышение +1,00 10,50
16.12.14 16.12.14 повышение +6,50 17,00
30.01.15 02.02.15 снижение -2,00 15,00
13.03.15 16.03.15 снижение -1,00 14,00
30.04.15 05.05.15 снижение -1,50 12,50
15.06.15 16.16.15 снижение -1,00 11,50
31.07.15 03.08.15 снижение -0,50 11,00
10.06.16 14.06.16 снижение -0,50 10,50
16.09.16 19.09.16 снижение -0,50 10,00
24.03.17 27.03.17 снижение -0,25 9,75
28.04.17 02.05.17 снижение -0,50 9,25
16.06.17 19.06.17 снижение -0,25 9,00
15.09.17 18.09.17 снижение -0,50 8,50
27.10.17 30.10.17 снижение -0,25 8,25
15.12.17 18.12.17 снижение -0,50 7,75
09.02.18 12.02.18 снижение -0,25 7,50
23.03.18 26.03.18 снижение -0,25 7,25
14.09.18 17.09.18 повышение +0,25 7,50
14.12.18 17.12.18 повышение +0,25 7,75
14.06.19 17.06.19 снижение -0,25 7,50
26.07.19 29.07.19 снижение -0,25 7,25
09.09.19 09.09.19 снижение -0,25 7,00
25.10.19 28.10.19 снижение -0,50 6,50
13.12.19 16.12.19 снижение -0,25 6,25

Текущая ключевая ставка ЦБ России до 7 февраля 2020 года сохранится на уровне 6,25%. Дальше показатель будет меняться или оставаться прежним по графику запланированных заседаний.

На протяжении года проводится несколько заседаний, на которых обсуждается ключевая ставка Центробанка

Заседания Банка России по ключевой ставке на 2020 год

На 2020 год Центробанк запланировал 8 заседаний по рассмотрению и утверждению уровня ключевой ставки. Такое же количество раз рассматривали этот показатель в 2019 году, хотя по итогу изменился он только 5 раз. График пересмотра ставки рефинансирования на 2020 год выглядит так:

  1. 07 февраля.
  2. 20 марта.
  3. 24 апреля.
  4. 19 июня.
  5. 24 июля.
  6. 18 сентября.
  7. 23 октября.
  8. 18 декабря.

В список включены только плановые мероприятие, но Совет директоров Центробанка может созывать и внеочередные заседания. Их проводят в экстренных ситуациях, когда происходят глобальные экономические или политические изменения в мире или внутри страны.

При утверждении новой ключевой ставки заседания проходят по рабочим пятницам. А в силу, вынесенное решение вступает в ближайший рабочий день, как правило, это понедельник. Экстренные заседания проводят в любой день, утвержденная на них ключевая ставка вступает в силу в тот же или на следующий рабочий день.

Что влияет на ставку

При утверждении базовой ставки Центробанк анализирует большое количество разной информации. Ее можно условно подразделить на такие группы:

  • зафиксированная на текущий момент инфляция и ее динамика;
  • денежно-кредитная политика в банках по кредитам, депозитам, ипотеке и другим продуктам;
  • экономическая активность населения и бизнеса;
  • прогнозируемые инфляционные риски.

На основе этих направлений Совет директоров получает отчет, предположительный прогноз в среднесрочной перспективе и утверждает ключевую ставку. Она будет действовать до следующего заседания.

Сохранение стабильности рубля РФ благоприятно сказывается на ключевой ставке Центробанка

Невысокая инфляция и стабильная национальная валюта РФ

Предновогоднее снижение ключевой ставки в 2019 году, по сравнению с предшествующим периодом стало возможным благодаря:

  • стабилизированной инфляции, уровень которой не превысил показатель прогнозируемый экспертами;
  • стабильности рубля РФ: курс доллара упал по отношению к национальной валюте до 62,55 впервые с июня 2019 года, а евро преодолел рубеж в 70 рублей.

Основной эффект, которого ждут аналитики от очередного понижения ставки рефинансирования — приток дешевых денег в экономику РФ. Это поможет бизнесменам увеличить инвестирование в свои проекты и реструктуризировать предыдущие займы.

Влияние на рынок ипотечного кредитования

Россияне с оптимизмом воспринимают понижение ставки рефинансирования, которое происходило во втором полугодии 2019 года. Такая реакция обоснована тем, что в прошлый раз банки оперативно среагировали на уменьшение показателя утвержденного Центробанком. Ипотечные продукты подешевели в большинстве банков спустя пару недель, после опубликования ключевой ставки на сайте ЦБ РФ.

По заявлению Э. Набиуллиной, главы ЦБ РФ, которое она сделала в конце декабря 2019 года снижение процентной ставки по ипотеке до 7-8% в среднесрочной перспективе вполне вероятно. Даже к концу прошлого года ипотечный рынок предлагал банковские продукты по ипотеке ниже 8%. В частности в ДОМ.рф уже сейчас ставки стартуют от 7,3%. Хотя остальные кредитно-финансовые учреждения не спешат опускать планку ниже 8%.

Взаимосвязь ключевой ставки ЦБ РФ и кредитов в банках

Предполагается, что в 2020 году кредиты тоже подешевеют для россиян. Однако резкого всплеска потребительского кредитования никто из экспертов не прогнозирует. Потому что при оформлении займов, банки исходят не только из ключевой ставки, но и расчета долговой нагрузки на одного заемщика. Если разница между доходами и расходами потенциального клиента слишком мала, банку приходится формировать большие резервы в фонд риска по невозврату выданных средств. Поэтому кредитор гораздо вероятнее откажет гражданину и инвестирует средства в более доходные активы, чем выдаст взаймы.

Суть заработка банков на кредитных деньгах строится на разнице между ставкой на привлеченные в Центробанке заемные средства и процентной ставкой по кредиту, установленной для клиентов. При этом банк-кредитор получает деньги от ЦФ не под чистую ключевую ставку 6,25%. Поэтому ниже, чем под 7-8% мало кто станет кредитовать. Однако в РФ еще в конце 2019 года появились предложения по потребительскому кредитованию ниже 10%. Газпромбанк уже на сегодняшний день выдает взаймы под 9,5%, «Восточный» под 9%, а «Открытие» под 8,5%.

Кредит наличными Открытие оформить онлайн-заявку
Кредит наличными Открытие
Макс. сумма 5 000 000Р
Ставка От 6,9%
Срок кредита До 5 лет
Мин. сумма 50 000 руб.
Возраст 21-68 лет
Решение От 3 минут

Самое привлекательное предложение на сегодняшний день у Хоум Кредит банка, со ставкой от 7,9%.

Кредит наличными в банке Хоум Кредит
Кредит наличными Хоум Кредит Банк
Макс. сумма 1 000 000Р
Ставка От 7,9%
Срок кредита До 7 лет
Мин. сумма 10 000 руб.
Возраст 18-70 лет
Решение За 1 мин.

Для повышения оборачиваемости краткосрочных займов некоторые кредиторы могут опустить свои процентные ставки еще на пару десятых процента. Главное помните, что реальная стоимость кредита не всегда зависит от той процентной ставки, которая указана на баннере или в коммерческом предложении. О том, как самостоятельно рассчитать эффективную процентную ставку и вычислить стоимость кредита читайте в статьях Бробанка.

Прогноз по ставке на 2020 год

Давать слишком оптимистичные прогнозы на весь 2020 год по ключевой ставке никто не решится. Опыт 2014 года показывает, что ставка может подскочить за один день на 6,5%. От резких колебаний никто не застрахован, мировые экономики зависимы друг от друга. Однако позитивно настроенные эксперты ожидают еще большего снижения ключевой ставки ЦБ РФ в первом квартале текущего года. Ориентировочно величина этого показателя опустится до 6%. Такая цифра основана на заложенном Минэкономразвития проценте инфляции на этот период в 2,5%.

Специалисты не прогнозируют дальнейшее снижение учетной ставки в ближайшей перспективе

Кроме того, на позитивный сценарий настраивает и прогноз роста ВВП Росси в 2020-2022 годах. Однако мировое сообщество в прогнозируемом периоде сохранит сдерживающие факторы в отношении экономики российского государства. Плюс сама мировая экономика сохранит пониженные темпы роста, что не даст резкого улучшения ситуации внутри страны.

С другой стороны осторожные специалисты настроены менее оптимистично и не прогнозируют дальнейшее снижение учетной ставки в ближайшей перспективе. По их мнению, в Центробанке могут принимать решения, основываясь не на базовых показателях экономики, а будут ждать наступления эффекта от предыдущих нескольких снижений. За второе полугодие 2019 года ставка рефинансирования итак снизилась в общей сложности на 1%. Хотя представители бизнеса уже давно настойчиво предлагают снизить показатель до 5%, что будет меньше самой низкой ключевой ставки в 5,5% в первый день ее существования.

Комментарии: 0

Ваш комментарий (вопрос)

Если у вас есть вопросы по этой статье, вы можете сообщить нам. В нашей команде только опытные эксперты и специалисты с профильным образованием. В данной теме вам постараются помочь:

Трескова Клавдия Анатольевна
Автор статьи Клавдия Трескова
Попович Анна Александровна
Консультант, автор Попович Анна
Пихоцкая Ольга Владимировна
Финансовый автор Пихоцкая Ольга

Ваш комментарий (вопрос):

Ваш адрес email не будет опубликован.

Я принимаю условия обработки персональных данных, указанных в Политике конфиденциальности