В феврале ЦБ принял решение сохранить эти же значения МПЛ на второй квартал 2023 года.
Выдачи займов с новыми ограничениями в начале 2023 года
— Статистика ЦБ показывает, что банки и МФО начали адаптироваться к действию МПЛ и перенастроили внутренние системы кредитования. Сколько займов было отсечено за первый квартал в «МигКредит» в рамках применения МПЛ?
— МПЛ влияют сразу на ряд элементов кредитной воронки. Для части клиентов внедрение требований привело к снижению кредитного лимита, что вызвало снижение объема выдач и сокращение отклика клиентов на предложенную сумму примерно на 7%. Также мы вынуждены были сократить на 14% уровень одобрения для лояльных клиентов, которые неоднократно обращались к нам за займами и дисциплинированно их выплачивали.
В 2022 году рынок показал рост около 20%, в текущем году мы прогнозируем замедление роста до 12%. Во многом это эффект МПЛ, который выражается не только в прямом сокращении объема выдач, но и в росте издержек, связанных с его внедрением.
— Сколько вообще было выдано займов вашей компанией за первый квартал?
— За первые три месяца года мы выдали около 197 тыс. займов.
— Как применение МПЛ отразилось на вашем кредитном портфеле по сравнению с первым кварталом прошлого года?
— Сложно сравнивать портфели за эти периоды, так как в начале 2022 года значительное влияние на портфель оказывало начало СВО. Однако могу отметить, что внедрение МПЛ привело к еще большему смещению структуры портфеля в PDL займы (до зарплаты суммой до 30 000 рублей и сроком до 30 дней — прим. Brobank.ru).
Привлечение заемщиков для кредиторов стало дороже
— Видите ли вы усиление конкуренции за заемщиков в связи с введением МПЛ? В чем это выражается?
— Конкуренция постепенно возрастает из-за снижения одобрения по сегменту клиентов с высокой долговой нагрузкой. В первую очередь это проявляется в увеличении стоимости привлечения новых клиентов с кредитных маркетплейсов (плюс 50% к цене). По нашему прогнозу, рост стоимости привлечения среди топ-10 МФО во 2 квартале составит порядка 10-20% относительно начала года.
Таким образом, растут операционные расходы компаний. Ситуацию усугубляет и грядущее снижение дневной процентной ставки до 0,8%. Это ведет к тому, что компании не конкурируют за клиента за счет повышения качества услуг либо привлекательности продукта, так как рост издержек и снижение дохода и доходности не позволяют им инвестировать в эти направления.
Улучшить качество заемщиков вряд ли удастся
— Как МПЛ отразились на качестве заемщиков? Можно ли говорить, что введение лимитов действительно помогает снизить закредитованность граждан?
— Серьезной корреляции между величиной долговой нагрузки, рассчитываемой по установленной методике, и вероятностью дефолта мы не наблюдаем. При этом для компенсации снижения объема выдач, вызванного введением МПЛ, компаниям требуется увеличение одобрения для высокорисковых клиентов с низкой ПДН. Исходя из этого, общее качество заемщиков в портфеле остается неизменным или даже может снижаться.
— Каковы ваши прогнозы по применению МПЛ на конец года?
— Пока регулирование сложно оценить однозначно. Безусловно, внедрение МПЛ замедлит рост рынка в 2023 году, при этом не приведя к значительным улучшениям качества портфелей у игроков. Часть тех клиентов, которые ответственно относятся к собственным финансам, не захотят взять сумму меньшую, чем им необходима, отказавшись или отложив таким образом реализацию задуманного (покупки товаров, ремонт, лечение и т.п.).
МФО потеряют часть лояльных клиентов в связи с этим. Менее дисциплинированные клиенты продолжат брать деньги. А тем из них, у кого долговая нагрузка невысока из-за того, что ранее им неохотно выдавали займы, смогут получить деньги проще.
Вероятно, для клиентов это приведет к улучшению качества сервисов и прозрачности, так как с рынка уйдут мелкие игроки, экономика которых не выдержит нововведений. Таким образом, клиенты переместятся к лидерам микрофинансового рынка, которые поддерживают высокие стандарты работы с клиентами.
Мы уверены, что ЦБ подойдет к дальнейшему регулированию взвешенно с учетом новой статистики и обратной связи от рынка.
Источник
Комментарии гендиректора МФК «МигКредит» (входит в группу Denum) Артема Быкова
Комментарии: 0