Банки будут вынуждены повышать проценты по вкладам

Наша команда стремится помочь вам принимать более взвешенные финансовые решения. Мы придерживаемся строгой редакционной политики. Данная статья может содержать ссылки на финансовые продукты наших партнеров. Мы открыто говорим о том, как мы зарабатываем деньги.

В середине февраля Центробанк вновь сохранил ключевую ставку на уровне 4,25%. «Ведомости» провели опрос среди специалистов банковской и финансовой сферы. Эксперты рассказали, как это решение повлияет на доходность по депозитам и какие еще факторы приведут к ее корректировке.

Регулятор оставил ключевую ставку прежней

Глава Центробанка Эльвира Набиуллина сообщила по результатам совета директоров, что было принято решение не менять ключевую ставку. По ее словам, регулятор постепенно переходит к нейтральной денежно-кредитной политике. О точных сроках говорить пока рано, для определенности недостаточно данных.

По словам госпожи Набиуллиной, корректировка зависит от инфляции. Ее уровень в 4% станет критерием для запуска изменений. На это заявление откликнулись экономисты. Они рассказали, что нейтральная денежно-кредитная политика приведет к росту процентов по банковским депозитам.

Факторы роста ставок по вкладам

Такого же мнения придерживаются в Национальном рейтинговом агентстве. В выпущенном в начале года обзоре сказано, что на изменение ставок повлияли несколько факторов:

  • планируемое уменьшение трат на государственные программы в 2021-2022 годах;
  • большой спрос на наличные деньги, возникший в период кризиса;
  • слабые темпы возврата ликвидности.

В НРА считают, что российские банки будут вынуждены сделать свои предложения более интересными, чтобы привлечь вкладчиков.

Согласен с этим мнением и Максим Марков, доцент профильной кафедры РЭУ имени Плеханова. Он предполагает, что на отток частных капиталов повлияет закрытие срочных вкладов 2019 – начала 2020 года. Граждане не захотят оставлять деньги в банках под более низкий процент. Часть средств россияне будут сохранять в виде наличных, другую – инвестировать в фондовый рынок, обещающий высокий доход.

При этом наращивание темпов экономики в условиях завершения кризиса диктует необходимость увеличения количества кредитов. Банки заинтересованы в притоке денежных средств от частных вкладчиков, которые смогут перенаправить на займы. Привлечь их можно, только увеличив ставку, говорит эксперт. Кроме того, падение интереса к депозитам связано с ростом инфляции в 2020 году. Текущие проценты не перекрывают ее уровень, люди ищут более выгодные возможности сохранения своих накоплений.

Цифровой рубль

Еще одним фактором, влияющим на проценты по вкладам, эксперты называют выход на рынок цифрового рубля. Запуск этого инструмента анонсировал Центробанк, произойдет это ориентировочно в конце 2021 года.

Новая форма российской валюты будет выпускаться регулятором и сочетать возможности наличных и безналичных денег. С помощью цифрового рубля можно проводить удаленные платежи или использовать зарезервированную часть в режиме офлайн.
Регулятор считает, что такой инструмент станет ответом на рост цифровизации экономики. Он облегчит и ускорит транзакции, повысит стабильность финансовой системы страны.

Специалисты НРА предполагают, что новая форма денег создаст дополнительную конкуренцию между коммерческими банками и ЦБ РФ. Рост ключевой ставки и возможный перевод части социальных пособий на выплату цифровыми рублями могут заставить население вернуть средства на депозиты при условии увеличения доходности.

Часть аналитиков, однако, считает, что доверие к цифровому рублю на начальном этапе окажется низким. Новая форма национальной валюты может оттянуть на себя часть ликвидности, перенаправить ее в депозиты, но объем таких вкладов не будет значительным.

В любом случае Центробанк не допустит шокового эффекта, говорит Михаил Коган, начальник департамента аналитики Высшей школы управления финансами. Вероятно, будут введены ограничения на депозиты в цифровых рублях, лимитирована сфера их использования.

Комментарии: 0

Ваш комментарий (вопрос)

Если у вас есть вопросы по этой статье, вы можете сообщить нам. В нашей команде только опытные эксперты и специалисты с профильным образованием. В данной теме вам постараются помочь:

Пихоцкая Ольга Владимировна
Автор статьи Ольга Пихоцкая
Попович Анна Александровна
Консультант, автор Попович Анна

Ваш комментарий (вопрос):

Ваш адрес email не будет опубликован.

Я принимаю условия обработки персональных данных, указанных в Политике конфиденциальности