Инвестировать самому или довериться профессионалу

Наша команда стремится помочь вам принимать более взвешенные финансовые решения. Мы придерживаемся строгой редакционной политики. Данная статья может содержать ссылки на финансовые продукты наших партнеров. Мы открыто говорим о том, как мы зарабатываем деньги.

Стать успешным инвестором можно самостоятельно или доверить капитал под управление профессиональному трейдеру. Во втором случае процесс инвестирования превращается в наблюдения за действиями управляющего, но это позволяет сберечь время и нервы. Какой вариант инвестирования выбрать и можно ли совмещать способы, разобрался эксперт сервиса подбора финансовых услуг Бробанк.ру.

Инвестировать самому

Прийти на фондовый рынок самому без каких-либо посредников не получится в любом случае. Чтобы начать инвестирование частному лицу нужен брокерский счет, без которого по российскому законодательству запрещено проводить сделки с ценными бумагами и другими активами. Брокер – это специализированная организация, у которой есть разрешение Банка России на предоставление брокерских услуг. Он выступает связующим звеном между частными инвесторами и фондовой биржей.

Заключить договор с брокером можно дистанционно через интернет или обратиться в офис лично. Многие банки также оказывают клиентам брокерские услуги. Чтобы начасть самостоятельное инвестирование:

  1. Подайте заявку на оформление брокерского счета или индивидуального инвестиционного счета в интернет-банке. После рассмотрения и одобрения заявки открывают счет.
  2. Заведите деньги на счет и покупайте активы – акции, облигации, структурные продукты, паи фондов, фьючерсы, опционы или валюту.

Заключить договор с брокером и открыть счет можно онлайн

Проводить сделки удобнее всего через мобильное приложение. Также программу можно установить на ноутбук или компьютер.

Плюсы и минусы

У самостоятельной торговли на фондовой бирже несколько плюсов и минусов, с которыми сталкивается частный инвестор:

Преимущества Недостатки
Состав инвестиционного портфеля можно скорректировать в любой момент Пока мало опыта и нет практики непредвзято оценивать ситуацию, возможны импульсивные сделки, которые приведут к убыткам
Регулярное изучение активов и проведение сделок приводит к накоплению собственного биржевого опыта Большие затраты времени и сил. На освоение фундаментального и технического анализа у управляющих уходит несколько лет, но не у всех частных инвесторов есть такое желание и возможности
Нет расходов на оплату услуг управляющей компании, которые снижают доходность в среднем на 1-5% Чтобы инвестиции приносили регулярную прибыль, потребуется постоянно следить за новостями и изучать инструменты, в которые вложен капитал. Если этого не делать портфель может постепенно стать убыточным

Некоторые из минусов со временем уменьшаются, например, появляются знания и нарабатывается опыт. С другими неудобствами придется смириться. Трата времени на изучение новостей и анализ инструментов неизбежны.

Дополнительное преимущество самостоятельного инвестирования – нет регламента на состав и структуру портфеля. Частный инвестор вправе сам решать, какие активы покупать. Он может все 100% капитала вложить в акции или фьючерсные контракты. При профессиональном управлении это невозможно. Регулятор обязывает управляющие компании диверсифицировать риски инвесторов.

Однако такая свобода действий для некоторых частных инвесторов может стать фатальной. Слишком рискованные сделки или покупка низколиквидных активов без специальных знаний и опыта может привести к полной потере капитала.

Самостоятельное инвестирование подходит не всем по разным причинам. Некоторые инвесторы целенаправленно передоверяют управление капиталом профессионалам. Одни не готовы тратить время, другие хотят избавиться от необходимости постоянно принимать решения, третьи тяжело переживают любые просадки портфеля или допущенные ошибки.

С какого капитала можно начать

Чтобы проводить сделки на фондовой бирже и сформировать первый инвестиционный портфель, не нужны большие деньги. До начала инвестирования уделите внимание нескольким критериям:

  1. Капитал не должен быть заемным. Брать кредит в банке и инвестировать эти деньги на бирже слишком рискованно. Выбранная стратегия может оказаться неэффективной либо купленные активы принесут низкую прибыль, а платить банку проценты все равно придется.
  2. Долги должны быть закрыты. Если не погашен автокредит или не закрыта ипотека, лучше отложите инвестирование до конца выплат. Досрочная выплата кредита под 15% годовых настолько же эффективна, как и инвестирование с доходностью 15%, однако не всякий начинающий инвестор сумеет достичь таких показателей.
  3. Вложенные деньги не должны быть последними или теми, которые могут понадобиться срочно. Начинайте инвестирование, когда сформировали финансовую подушку, которой хватит на 3-6 месяцев проживания всех членов семьи без поступления регулярного дохода. Если этого не сделать, может возникнуть ситуация, когда придется срочно продавать активы, а выбранный момент будет не самым лучшим и цена слишком низкой. В этом случае избежать потерь не удастся.

В инвестиции стоит вкладывать накопленный капитал

Проводить самостоятельные сделки на фондовой бирже можно с суммы в несколько тысяч рублей. Но для формирования более эффективного портфеля, который будет приносить заметную прибыль, лучше вложить не менее 50-100 тысяч рублей. При этом для получения опыта первых сделок не обязательно ждать, когда будет накоплен миллион. Переводить капитал в инвестиции можно постепенно. Например, ежемесячно из каждой заработной платы или равными суммами раз в квартал.

Как избежать ошибок при самостоятельном инвестировании

Полностью избежать ошибок при инвестировании не может никто. Даже трейдеры с мировым именем проводят неудачные сделки и теряют миллионные капиталы. Но уменьшить риск можно, если следовать нескольким правилам:

  1. Примите ответственность. Помните, что только ваши решения влияют на результат инвестирования.
  2. Всегда рассматривайте несколько вариантов, прежде чем сделать выбор. Даже если вы решили покупать по одной акции Сбербанка с каждой зарплаты, анализируйте и другие компании. Наверняка, вы найдете другой не менее перспективный актив с похожими характеристиками.
  3. Диверсифицируйте активы. Покупайте ценные бумаги с разным уровнем риска из нескольких секторов экономики, которые работают минимум в 2-3 частях света. Это, к примеру, могут быть российские облигации, американские акции и азиатские валюты. Состав активов и стран может быть любым, главное чтобы это не была одна-единственная компания, от которой будет зависеть результат всего портфеля.
  4. Рынок всегда прав. Не пытайтесь обыграть рынок, даже опытным трейдерам это удается не всегда.
  5. Не гонитесь за самой высокой доходностью. Помните, что чем больше вероятная прибыль, тем выше риск остаться ни с чем.
  6. Изучайте каждый инструмент, который покупаете в портфель. Узнайте, как формируется спрос, предложение, цена, насколько ликвидный выбранный актив и как он оборачивается на фондовой бирже. Не покупайте то, в чем не разбираетесь, тогда ваши решения о том докупить или продать не будут импульсивными.
  7. Фильтруйте любую информацию и не поддавайтесь панике. Всегда трезво оценивайте ситуацию. Руководствуйтесь финансовыми показателями, а не настроениями рынка.

Любой опыт строится на ошибках. Нет ни одного инвестора, который не терял хоть бы небольшие суммы. Однако большинство участников рынка не любят об этом говорить. После нескольких сделок станет понятно, готовы ли вы принимать рациональные решения или вам проще доверить управление капиталом опытному трейдеру.

Передать деньги в управление профессионалу

Доверить деньги под управление профессиональной компании лучше всего в двух случаях:

  1. Нет ни времени, ни желания изучать правила и законы фондового рынка.
  2. Хотите получить доступ к готовым стратегиям и опыту профессионалов.

Собирать первый инвестиционный портфель через управляющую компанию значительно проще, чем самому. Достаточно заключить договор и завести деньги на счет. Все остальные решения будут принимать без вашего участия. У профессионалов гораздо больше опыта и знаний. Они более хладнокровны при проведении сделок.

Каждая управляющая компания придерживается выбранной инвестиционной стратегии и системы управления рисками. Поэтому инвестору не обязательно следить за финансовыми новостями, а можно только периодически просматривать свой портфель в онлайн-кабинете.

Плюсы и минусы

У передоверения инвестиционного портфеля управляющей компании несколько плюсов и минусов:

Преимущества Недостатки
Каждый актив, который будет в инвестиционном портфеле, подвергают глубокому анализу Снижение итоговой доходности из-за комиссии на оплату услуг управляющей компании
Инвестиции качественно диверсифицированы, если речь идет о ПИФах или ETF-фондах, в которых активы сбалансированы по доходности и риску Невозможно давать советы или участвовать в процессе принятия решений. Никто не докупит в портфель акции Газпрома или Сбербанка, только потому, что так захотелось владельцу капитала
Не надо тратить время на получение знаний, опыта и отслеживание новостей. Особенно удобно для тех инвесторов, у которых мало времени или нет желания погружаться в процесс работы фондового рынка Даже профессионалы могут допускать ошибки, поэтому нет никаких гарантий, что доверительное управление будет более эффективным, чем самостоятельное инвестирование

Наказать управляющую компанию или вернуть потерянные деньги из-за неправильных решений трейдера не получится. Каждый клиент, который подписывает договор с УК, предупрежден, что нет никаких гарантий получения прибыли. Но и самостоятельное инвестирование не гарантирует доходность.

В интересах трейдера проводить выгодные сделки и приносить прибыль

В управляющих компаниях работают профессионалы. Каждый из них получил специализированное образование, прошел сертификацию и сдал государственные экзамены до того, как начал управлять чужим капиталом. Никто из них не станет целенаправленно вредить клиентам и проводить убыточные сделки, так как это негативно скажется на репутации УК, которая нарабатывается годами.

Что если УК обанкротится

Многократные неправильные решения управляющих могут привести к банкротству УК, но такое происходит крайне редко. Большинство управляющих компаний – это дочерние структуры крупных финансовых институтов – банков или брокеров. Вероятность банкротства известных брендов невысока, но если обратиться к малоизвестной УК, такое возможно.

Если у профессионального управляющего отзывают лицензию или его признают несостоятельным, ситуация для инвестора неприятная, но не критическая. Капитал, который находится в управлении, чаще всего размещен в финансовых инструментах – акциях, облигациях и других активах. Все ценные бумаги не относятся к собственности УК и хранятся в специализированных депозитариях. Владелец может в любой момент перевести акции и облигации под управление другой управляющей компании и продать их.

Как выбрать УК

Чтобы не ошибиться с выбором управляющей компании проверьте актуальный перечень Банка России. Все легальные УК с действующей лицензией находятся по этой ссылке. Если компании в списке нет, откажитесь от сотрудничества с таким управленцем.

Выбрать надежную управляющую компанию помогут некоторые действия:

  1. Проверьте отзывы о компании. Они могут быть размещены на независимых агрегаторах и специализированных сайтах-отзовиках.
  2. Задайте в поисковике наименование УК и посмотрите, где оно фигурирует. Информация об известных компаний встречается на страницах профильных сайтов и в СМИ. Изучите все упоминания, как позитивные, так и негативные.
  3. Найдите официальный сайт УК. Просмотрите отчетность за предыдущие периоды. При этом помните, что прошлый успех профессиональных управляющих не гарантирует его в будущие периоды.

Общее правило, которое поможет отсеять мошенников и финансовые пирамиды,– ни одна официальная УК не обещает гарантированную доходность. Поэтому реклама в стиле: «Вложи 10 000 рублей и получи 50% годовых» – это не про профессиональных управляющих. О других признаках финансовых пирамид, читайте в отдельной статье Бробанка.

Смешанный подход

Некоторые инвесторы выбирают смешанную стратегию – одну часть капитала инвестируют самостоятельно, а другую доверяют профессионалам. Не обязательно эти части равны. К примеру, частный инвестор может:

  • доверить 80% сбережений УК, которая следует умеренной или консервативной стратегии;
  • на остальные 20% сформировать агрессивный портфель, с самостоятельным управлением.

Некоторые инвесторы идут другим путем: 50% капитала отдают в управление, а на вторую половину повторяют сделки своей управляющей компании. В этом случае при самостоятельном инвестировании не придется платить за управление.

При смешанном подходе инвестор отдает часть сбережений под управлением УК

Бывают ситуации, когда инвестор передает в управление уже готовый портфель, потому что у него недостаточно времени для личного инвестирования. Встречаются и обратные варианты, на первоначальном этапе инвестор больше доверяет УК, а после 1-2 лет наблюдений за портфелем и сделками уходит в свободное плаванье.

Резюме

По замечаниям опытных инвесторов в долгосрочном периоде больше 10-15 лет итоговые результаты от самостоятельного или доверительного инвестирования почти равны. При этом не так важно профессиональное образование, как желание научиться проводить выгодные сделки и стремление стать успешным инвестором с большим капиталом.

Еще несколько лет назад стать самостоятельным инвестором было сложно. Требовалось специальное программное обеспечение, много умений и опыта для чтения биржевой отчетности. Теперь большинство брокеров предлагают мобильные приложения, где большая часть информации визаулизирована графиками, которые становятся понятными после 5-10 сделок.
Кроме того крупные брокеры публикуют готовую аналитику, инвестиционные идеи, которыми можно воспользоваться бесплатно. У некоторых запущены специализированные чат-боты, которые помогут разработать стратегию и собрать инвестиционный портфель с учетом риск-профиля и горизонта инвестирования.

Комментарии: 0

Ваш комментарий (вопрос)

Если у вас есть вопросы по этой статье, вы можете сообщить нам. В нашей команде только опытные эксперты и специалисты с профильным образованием. В данной теме вам постараются помочь:

Трескова Клавдия Анатольевна
Автор статьи Клавдия Трескова
Попович Анна Александровна
Консультант, автор Попович Анна
Пихоцкая Ольга Владимировна
Финансовый автор Пихоцкая Ольга

Ваш комментарий (вопрос):

Ваш адрес email не будет опубликован.